企业经营业绩评价就是为了实现企业的生产目的，运用特定的指标和标准，采用科学的方 法，对企业生产经营活动过程做出的一种价值判断。业绩评价是为企业的经营管理服务的， 对企业的经营起着导向性的作用，直接关系到企业核心竞争力的形成与保持，影响着企业的 生存与发展。随着历史的车轮迈入21世纪，整个社会经济的生产结构和劳动结构发生了深刻 的变化，传统的企业管理模式面临着挑战，由此，企业经营业绩评价方法也应进行相应的变 革。本文拟通过对中西方业绩评价演进史的分析，总结出带有规律性的结论，并据此对企业 经营业绩评价的发展趋势作一综述。 一、西方企业经营业绩评价理论与方法的演进 西方企业经营业绩评价发展史大致可划分为三个时期：成本业绩评价时期（19世纪初—20世 纪初），财务业绩评价时期（约20世纪初—20世纪90年代）和企业业绩评价指标体系的创新时 期 （20世纪90年代至今）。 1.成本业绩评价时期。早期的成本思想与简单的成本计算是随着商品货币经济的出现而萌 芽的，是在自然经济的束缚之下形成和发展起来的，处于低级阶段的成本会计。早期的成本 思想是一种很简单的将本求利思想，成本计算也是一种简单的以盈利为目的的计算。这一阶 段的经营业绩评价指标就是成本，诸如每码成本、每磅成本、每公里成本等等[1]。这种业 绩评价带有统计的性质。随着成本会计第一次革命和资本主义商品货币经济的产生，资本主 义手工工场的出现，原有的在一般商品货币经济条件下仅仅以计算盈利为目的的简单的将本 求利思想已逐渐被如何提高生产效率，以便尽可能多地获取利润的思想所取代。简单的成本 业绩评价已越来越不能满足工场的管理需要，于是，在人类早期的成本思想和简单成本业绩 评价的基础上出现了较为复杂的成本计算和业绩评价。19世纪末，随着资本主义市场经济的 进一步发展和竞争意识的加强，这种较复杂的成本会计核算与评价制度已不能满足资本家最 大限度地提高生产效率以攫取利润的目的要求，这是因为已有的成本核算是事后的分析计算 ，反应迟钝，不便于成本控制。于是，1911年，美国会计工作者哈瑞设计了最早的标准成本 制度，实现了成本会计的第二次革命[2]。标准成本及差异分析制度的建立，实现了成本控 制，从而大大地提高了劳动生产率，工人的潜能被大大地挖掘了出来。标准成本制度的建立 ，标志着人们观念的转变，由被动的事后系统反映分析转变为积极、主动的事前预算和事中 控制，达到了对成本进行管理的目的。成本控制的状况即标准成本的执行情况和差异分析结 果成为该时期评价企业经营业绩的主要指标。 2.财务业绩评价时期。到了20世纪初，资本主义市场经济已进入了稳步发展时期，自由竞 争已过渡到了垄断竞争，这时期从事多种经营的综合性企业发展起来了，为企业业绩评 价指标体系进一步创新提供了机会。1903年，由多个各自独立的单一经营公司合并创立的杜 邦公司，为该时期的新型企业组织结构提供了原型。面对需要协调的垂直式综合性企业的多 种经营、市场组织以及如何将资本投向利润最大的经济活动等问题，杜邦公司的最高层管理 者设计了多个重要的经营和预算指标。这其中持续时间最长的，也最为重要的指标就是投资 报酬率(ROI)，投资报酬率为企业整体及其各部门的经营业绩提供了评价的依据。至此，综 合的财务业绩评价指标体系形成了。杜邦公司的财务主管唐纳德森·布朗说明了如何将投资 报酬率分解成两个重要的财务指标——销售利润率和资产周转率，成为对企业财务经营业绩 进行分析的重要依据。[3] 20世纪60年代，运用得比较广泛的财务业绩评价指标是销售利润率。这是因为在当时的情 况下，许多控股公司的重点目标是税负最小化，母公司一般只注重子公司的现金流量而极少 关心其业绩评价问题，许多控股公司出于成本效益及管理的方便考虑，通常借助于“投资中 心”或“利润中心”实施对子公司的管理与控制。然而，随着杜邦公司、通用汽车公司这类 多部门企业组织形式的发展，投资报酬率指标的应用范围得到进一步拓展。因为这种分散或 多部门企业组织的建立目的是获得规模经济收益——从提供范围广泛的一系列相关产品中获 利[4]。到了60年代，运用得最为广泛的业绩评价指标主要是预算、税前利润和剩余收益等 ，并把它们作为对企业管理者补偿的依据。这一时期的业绩评价始终与产量相联系。 20世纪70年代，在业绩评价指标方面，麦尔尼斯(Melnnes)作出了重要贡献，他对30家美国 跨国公司1971年的业绩进行评价分析后，发表了《跨国公司财务控制系统——实证调查》一 文，强调最常用的业绩评价指标为投资报酬率包括净资产回报率(RONA)，其次为预算比较和 历史比较。在泊森(Persen)与莱西格(Lezzig)对400家跨国公司1979年经营状况所作的问卷 调查分析中：采用的业绩评价的财务指标还有销售利润率、每股收益率(EPS)、现金流量和 内部报酬率(IRR)等。其中的经营利润和现金流量已成为该时期业绩评价的重要要素。对管 理者的补偿是根据EPS、EPS的增长以及与竞争对手相比的回报指标情况而定。
